(#65) 📊 각종 경제지표 및 통계지표로 보는 전망 (장기📉/단기❔)

똑같거나.. 비슷한 내용들이 워낙 많으니.

 

아주 간략히 설명하고 쑥쑥 넘어가도록 함.

 

 

1. Coincident economic activity index : US 

> 미동시 경제 활동 지수 (비농업 고용 + 실업률 + 평균근무시간 등등 종합지수)

> 2.5p 들어가는 순간 경기침체 항상 터짐. (빨강선)

 

2. US Labor market data (Job hire rate, Temporary empolyment, Labor force flows unemployed, Unemployment rate)

> 미국 실업률 4대 지수

> 정규직 고용률 하락, 임시직 고용률 하락, 실업률 상승, 정규직 실업률 상승 등이 발생하면 어김없이 경기침체 발생.

 

3. Permanent Job losses data YoY :

> 연간 정규 실업률 지수.

> 닷컴, 리먼, 팬데믹 유사 조건 (경기침체) 진입.

 

4. Global monetary conditions and manufacturing PMI index flow chart :

> 글로벌 통화 조건지수 (MCI) 및 제조업 PMI 지수 차트.

> 글로벌 통화 조건지수 (파랑색 : 단기 이자율과 환율의 선형조합 지수) 가 주로 선행하며, 제조업 PMI 가 후행함.

> 제조업 PMI 는 이미 많은 사람들이 귀따갑게 유튜브에서 조잘대듯, 40 이하로 언더퍼폼 할때 경기침체가 어김없이 터짐.

 

5. 10Y - 3M US Treasury yield spread chart :

> 10년 - 3개월 미국채 금리 역전 (장단기 역전) 그래프.

> 피크점 발생 이후 약 5개월 뒤 경기침체가 어김없이 터짐.

 

6. 10Y - 2Y US Treasury yield spread chart :

> 10년 - 2년 미국채 금리 역전 (장단기 역전) 그래프.

> 피크점 발생 이후 약 1년뒤 어김없이 경기침체가 터짐.

 

7. 10Y - 5Y US Treasury yield spread chart :

> 10년 - 5년 미국채 금리 역전 (장단기 역전) 그래프.

> 피크점 발생 이후 약 1년뒤 어김없이 경기침체가 터짐.

 

8. 12cases for treasury yield spread reversed and S&P 500 chart (1956~2024) :

> 12번의 장단기 역전 케이스 및 S&P500 차트

> 경기침체 또는 베어마켓 진입률이 아주 상당히 급격히 무지하게 어마어마 하게 높음.

 

9. Real GDP and GDI yoy chart :

> 실질 GDP (국내총생산) 과 실질 GDI (국민총소득) 연간 흐름 차트.

> GDI 따라 보통 GDP 가 따라가며, 역전 발생시 어김없이 경기침체 터짐.

 

10. S&P500 EPS and US Empire Fed nominal new orders chart :

> S&P500 주당순이익 및 엠파이어 미연준 명목 신규주문 차트.

> 신규주문 차트 (파랑)이 선행하며, S&P500 주당순이익이 후행함.

 

> -20 선 넘는 경우 어김없이 경기침체가 터졌음. (닷컴, 리먼, 팬데믹)

 

11. Conference board leading indicator chart :

> 미국 경기선행지수 차트.

> -8p 가 넘어가는 임계점 발생시, 최근 50년간 경기침체가 어김없이 발생하였음.

 

12. Reverse repurchase agreement (Revers Repo) chart :

> 미연준 역레포 차트.

> 올해 6월달에 역레포에 대해서 쓴글 참조 (https://jp-tistory.tistory.com/549)

> 미은행 수혈가능한 수액이 얼마 남지 않음. (약 3개월 미만 예상됨)

> 역레포와 같은 신규 은행부도 방지 장치를 구조화 하지 않으면, 도미노 붕괴 가능.

 

 

 

<결론>

 

1. 금융 천재들이 새로운 장치를 만들지 않는 한, 경기침체 또는 베어마켓은 발생 할 예정임.

 

2. 기술적으로 경기침체에 돌입하지 않을 수 있는 방법이 보이지 않음. (역레포 충당후 미장기채 박살날 각오하지 않는한..)

 

3. 그냥 판타지 무협 소설 읽었다고 생각하셈... 그런데.. 레버리지는 진짜 하지마셈...